赵涵收到了金爷的约见信函,约定明晚在寺庙相见。赵夫人问及是否要带上林昔,赵涵拒绝,认为无需年轻人干预。家中,林昔等待苏楠,苏楠带来了冰糖和葫芦,两人在天台自制糖葫芦。分别时刻,苏楠叮嘱林昔注意身体并独自红了眼。夜里,赵涵如约来到寺庙,却发现等候之人并非金爷,而是朱启文。二十年前,赵涵驱逐朱启文,朱为生存曾街头扛货、与野狗争食,如今发迹后欲取代赵涵。朱启文未多言,仅唤赵涵一声大哥后便开枪射杀。李云飞急忙告知师父遇害,林昔抵达时已不见义父,遗体由巡捕房带走,未能再见最后一面。次日,灵堂外,老袁献上定胜糕,成思义与林昔相见。林昔承诺不会擅自动作。韩教授与苏楠也前来吊唁,江伟因赵涵案件调查中断避而不出,朱启文得意洋洋步入灵堂,林昔命令其下跪致哀。离去前,朱暗示若林昔识趣会善待于他。周应群送上三张船票,建议林昔携赵夫人及林媛离开上海。赵涵去世,林昔接替,日人和朱启文将目标转向林昔,但义父之仇未报,林昔不肯离去。他毁掉自己的船票,仅保留赵夫人和林媛的船票。夜晚,赵涵的葬礼上,武田秀夫向朱启文透露自己为日军上海宪兵司令部特高课课长,朱启文献上礼物。江伟察觉异样,偷入上司办公室见到朱启文的手下。借着出差名义,江伟发出信号,告知周应群洋行危机尽快撤离。当晚,邢立宪、周应群及王慕清销毁资料后逃脱,被凌宏俊搭救。次日报纸未提及周应群名字。局势险恶,林昔勒令妹妹逃离上海,苏楠试图劝阻,却遭其决然拒绝。不久,林昔安排好赵夫人与林媛的船票后送她们离开。